O que é a Negociação de Índices e Como Negociar Índices?

Um índice é uma maneira de medir o desempenho de um grupo de ativos. No contexto de negociação, isso envolve empresas de capital aberto e seus preços de ações.

Um dos índices mais bem-sucedidos e amplamente conhecidos do mundo é o índice Dow Jones. O Dow Jones Industrial Average (DJIA) acompanha o desempenho geral das 30 maiores empresas dos Estados Unidos. Se o preço médio das 30 empresas aumenta, o DJIA também sobe. Se o preço médio das 30 empresas cai, o DJIA também cai.

O que é o mercado de índices?

O mercado de índices é onde os índices e produtos financeiros relacionados são negociados. Este mercado é composto por grupos de índices individuais de alto desempenho de diferentes países e setores diferentes.

Aqui está uma lista dos índices mais populares do mundo. Muitos deles incluem ações de “blue-chip”. Empresas blue-chip geralmente são bem estabelecidas, consideradas líderes de mercado em seu setor e geralmente têm uma capitalização de mercado na casa dos bilhões de dólares.

• Dow Jones Industrial Average: Um dos principais índices de ações dos EUA, composto por 30 grandes empresas listadas nos EUA.
• S&P 500: O índice de ações mais famoso dos Estados Unidos, composto pelas 500 maiores empresas listadas em bolsas de valores nos Estados Unidos.
• EURO STOXX 50: Representa 50 empresas blue-chip listadas na zona do euro. Pode ser visto como a versão da zona do euro do índice Dow Jones.
• Nasdaq 100: Um dos índices mais assistidos do mundo, composto principalmente por gigantes do setor de tecnologia. Apesar do nome, na verdade, consiste em 101 títulos emitidos pelas 100 maiores empresas não financeiras listadas na NASDAQ.
• FTSE 100: Um índice que representa as 100 empresas listadas na Bolsa de Valores de Londres com a maior capitalização de mercado.
• DAX 40: O índice de ações mais importante da Alemanha, composto por 40 grandes empresas blue-chip listadas na Bolsa de Valores de Frankfurt.
• CAC 40: Um índice que representa 40 grandes empresas blue-chip listadas na Euronext Paris.
• Nikkei 225: O principal índice de ações do Japão. É um índice ponderado pelo preço e acompanha o desempenho de 225 grandes empresas listadas na Bolsa de Valores de Tóquio (TSE).
• Hang Seng: Acompanha o desempenho de 73 grandes empresas listadas na Bolsa de Valores de Hong Kong.
• ASX 200: Um índice de referência para o mercado de ações australiano. É composto pelas 200 maiores ações listadas na Bolsa de Valores da Austrália, medidas pela capitalização de mercado.

O que é a negociação de índices?

A negociação de índices envolve a compra e venda de um índice específico do mercado de ações. Os traders especulam sobre a alta ou a queda do preço de um índice, o que determina se eles estarão comprando (posição longa) ou vendendo (posição curta).

É importante entender que um índice representa apenas o desempenho de um grupo de ações, e negociar índices não significa que você está comprando ações subjacentes para ter propriedade delas. Em vez disso, você está negociando o desempenho médio ou os movimentos de preço do grupo de ações. Quando o preço das ações das empresas dentro de um índice sobe, o valor do índice aumenta. Se o preço cair, o valor do índice cairá.

Para entender como funciona a negociação de índices, é necessário explorar os fatores por trás dos movimentos de preço.

A movimentação dos preços dos índices depende principalmente de forças externas. O preço diminuirá em tempos de incerteza que enfraquecem a economia do país relevante. Alguns fatores que podem afetar o preço de um índice incluem:

• Notícias globais: Eventos como desastres naturais, pandemias, instabilidade política, conflitos e guerras podem impactar significativamente os índices. Isso pode ser limitado a apenas um país (por exemplo, um terremoto no Japão) ou ter um impacto global (por exemplo, uma guerra entre dois ou mais países).
• Notícias econômicas: Eventos econômicos e reuniões, como decisões de taxas de juros dos bancos centrais, números de folhas de pagamento não agrícolas, acordos comerciais e indicadores de emprego, podem ter um grande impacto nos índices. Alguns podem afetar apenas um índice; por exemplo, os números de emprego no Reino Unido afetariam principalmente o FTSE 100 (o principal índice de ações do Reino Unido). Outros eventos, como a reunião do banco central dos EUA, podem afetar índices em todo o mundo porque o USD é a moeda global dominante.
• Reorganização de índices: Quando as ações de uma empresa são adicionadas ou removidas de um índice de ações, isso pode afetar o preço do índice. Geralmente, a reorganização do índice é benéfica para os investidores, pois garante que apenas empresas relevantes permaneçam parte do índice. Um exemplo é a outrora famosa empresa de fotografia Kodak. Ela fez parte tanto do Dow Jones 30 quanto do S&P 500 por muito tempo, mas eventualmente foi removida de ambos os índices, já que continuou a enfrentar dificuldades e sua capitalização de mercado diminuiu.
• Notícias da empresa: Resultados de lucros, fusões e aquisições, mudanças na liderança e outras notícias importantes da empresa podem afetar o índice do qual a empresa faz parte. Quanto maior o peso da empresa, maior será o impacto das notícias sobre o índice. Por exemplo, se a Apple anunciar resultados muito melhores do que o esperado, isso terá um impacto positivo tanto no S&P 500 quanto no NASDAQ 100.

Como funciona a negociação de índices?

Quando você negocia índices on-line, existem dois principais tipos: CFDs de índices “à vista” e CFDs de índices “futuros”. A principal diferença entre o mercado à vista e o mercado de futuros é que o mercado à vista não tem uma data de vencimento.

O mercado de futuros, por outro lado, tem uma data de vencimento, normalmente conhecida como “rollover”. Um contrato futuro é essencialmente um acordo entre o comprador e o vendedor sobre o preço que deve ser pago pelo comprador em uma data futura determinada.

Existem dois tipos principais de índices que você pode negociar:

• CFDs de índices à vista: Com spreads mais apertados com base no preço à vista, os índices à vista são mais adequados para traders de curto prazo. Traders de CFDs à vista (Contract for Difference) geralmente evitam manter posições durante a noite para evitar o pagamento de taxas de negociação noturnas e reabrirão as negociações no dia seguinte.
• CFDs de índices futuros: Com um contrato com base em um preço para entrega futura, os traders de CFDs de índices futuros são preferidos por traders interessados em negociação de médio a longo prazo. Isso ocorre porque esse tipo de negociação não incorre em custos de financiamento noturno ou taxas de rolagem.

Um exemplo de negociação de CFD de índice:

Suponha que o FTSE esteja atualmente sendo negociado no nível de 6659,97.

Seus indicadores técnicos sugerem um sinal de entrada, com a crença de que o sentimento do mercado é positivo em relação ao FTSE, e você decide comprar um lote. O tamanho dessa posição tem um lucro ou perda de USD $1 para cada ponto de movimento no preço.

Dois dias depois, como você antecipou, o FTSE subiu e está sendo negociado a 6701,97. Agora, seu lucro é calculado subtraindo o preço de abertura do preço de fechamento:

(6701,97 – 6659,97) x USD $1 = USD $42.

Nota: No exemplo acima, o lucro e a perda são calculados na moeda da região à qual o índice está vinculado. No entanto, na maioria das corretoras, o lucro e a perda são automaticamente convertidos para a moeda da sua conta escolhida em tempo real, com base na taxa de câmbio atual.

Qual é o melhor momento para negociar índices?

Existem certos períodos durante a semana de negociação em que os volumes de mercado e os preços tendem a ser mais ativos, à medida que o mercado incorpora todas as notícias e eventos desde o fechamento anterior.

Para traders experientes, o intervalo entre 9h30 e 10h30 (horário da costa leste dos EUA) é uma das melhores horas do dia, pois oferece os maiores movimentos em um curto espaço de tempo.

Também é importante considerar que diferentes índices são negociados em horários diferentes, dependendo da bolsa de valores individual. Se você é novo na negociação, pode ser aconselhável evitar negociar durante essas horas, quando a alta volatilidade pode causar flutuações de preço rápidas. No entanto, esse também pode ser o momento ideal para aprender, observando e analisando o comportamento do mercado.

O momento ideal para negociar é simplesmente quando os mercados abrem em fusos horários diferentes. Como os mercados de índices não operam continuamente como o mercado de câmbio, você deve escolher o momento ideal para abrir uma negociação.

Por que negociar índices?

Os índices oferecem a oportunidade de negociar a direção do mercado de ações como um todo.

Por exemplo, se você espera que os Estados Unidos estejam caminhando para uma recessão e que o mercado de ações doméstico vá cair, seria ineficiente, inconveniente e caro abrir posições curtas em muitas ações individuais. Em vez disso, você poderia abrir uma única posição curta de CFD no Dow Jones 30 e lucrar com qualquer queda potencial no índice.

Os índices também oferecem diversificação. Você pode se sentir confortável negociando apenas uma classe de ativos (como forex), mas, se encontrar uma situação em que sua estratégia não funcione mais, devido à falta de volatilidade, isso pode ser uma oportunidade para testar sua estratégia em outros produtos.

Os índices são altamente líquidos, o que significa que são adequados tanto para negociações de curto prazo quanto de longo prazo.

Como negociar índices

Os índices são acessíveis para qualquer pessoa com uma conexão à internet e um computador ou smartphone. A negociação de índices pode ser feita cinco dias por semana, e é possível começar com pouco dinheiro. Aqui está um guia rápido, passo a passo, sobre como negociar índices:

1. Escolha uma corretora confiável: Procure uma corretora licenciada e regulamentada, com boa reputação no mercado, que ofereça a gama completa de índices que você deseja negociar.
2. Abra uma conta de negociação: Depois de escolher sua corretora, você precisa abrir uma conta de negociação. Isso deve ser um processo simples e gratuito. Lembre-se de que uma corretora respeitável exigirá que você verifique sua identidade como parte da segurança e proteção contra fraudes.
3. Financie sua conta: Depois que sua conta for verificada, você precisará depositar fundos que poderá usar para negociar. A maioria das corretoras aceita depósitos em moedas comuns, como USD, EUR e GBP.
4. Escolha um índice para negociar: Depois que sua conta estiver financiada, você pode escolher o índice que deseja negociar. Instrumentos populares incluem o Dow Jones 30, S&P 500, DAX 40 e FTSE 100.
5. Determine sua estratégia de negociação: Antes de fazer uma negociação, você precisa decidir sobre sua estratégia de negociação. Isso envolve decidir quanto você deseja investir, configurar ordens de stop-loss e take-profit e determinar sua tolerância ao risco. Você também deve considerar quanto está disposto a perder se uma negociação não for a seu favor.
6. Faça a negociação: Após decidir sua estratégia de negociação, você pode fazer a negociação. Isso envolve selecionar a quantia que deseja investir, escolher a direção da negociação (compra ou venda) e configurar suas ordens de stop-loss e take-profit.
7. Monitore sua negociação: Depois de fazer a negociação, você precisa monitorá-la para garantir que esteja indo conforme o esperado. Você pode fechar sua negociação a qualquer momento, seja para obter lucros ou limitar perdas.

Como guia geral, se você é novo na negociação de índices, é importante se educar sobre como o mercado funciona e os riscos envolvidos. Você também deve considerar fortemente começar sua jornada de investimento com uma quantia pequena de dinheiro que esteja disposto a perder se as negociações não forem a seu favor.

Vantagens da negociação de índices

Existem várias razões pelas quais os índices têm sido e continuam a ser populares entre traders iniciantes e investidores experientes há muitos anos. Estes incluem:

• Ampla exposição ao mercado: A negociação de índices permite que você obtenha exposição a um conjunto diversificado de ações ou ativos, fornecendo uma visão geral do mercado como um todo ou de um setor específico.
• Flexibilidade: A negociação de índices oferece flexibilidade em termos de estratégias de negociação. A capacidade de comprar ou vender significa que você pode aproveitar os preços em alta ou em queda dos índices de ações.
• Menos capital necessário: É necessário um capital mínimo para iniciar a negociação de índices, e os custos são menores do que negociar o contrato de futuros real.
• Uma única conta de negociação: Você só precisa de uma conta de negociação para acessar vários índices de todo o mundo, incluindo ASX 200, Dow Jones, Hang Seng, Nikkei 225 e DAX 30.
• Diversificação: A negociação de índices permite a diversificação, distribuindo seu investimento por vários títulos, reduzindo o impacto do desempenho individual das ações em sua carteira.
• Acessibilidade: A negociação de índices oferece acesso a mercados que podem ser difíceis ou muito caros de acessar diretamente, como mercados internacionais ou setores específicos.
• Custos de transação mais baixos: Comparada à negociação de ações individuais, a negociação de índices incorre em custos de transação mais baixos, pois você pode obter exposição a uma ampla gama de títulos por meio de uma única negociação.
• Alavancagem: Muitos produtos de negociação de índices, como futuros e CFDs, oferecem alavancagem, permitindo que você controle uma posição maior com menos capital. Isso amplia os lucros potenciais, mas também aumenta o potencial de perdas.
• Liquidez: Índices importantes geralmente têm alta liquidez, o que significa que há muitos compradores e vendedores no mercado. Isso permite a execução eficiente de negociações com o mínimo de derrapagem.
• Hedge: A negociação de índices pode ser usada para fins de hedge, compensando possíveis perdas em outras partes de sua carteira. Por exemplo, se você tiver uma carteira com muitas ações, poderá usar futuros de índices para se proteger contra quedas no mercado como um todo.

Desvantagens da negociação de índices

• Volatilidade: A negociação de índices pode ser altamente volátil, sujeita a flutuações de preço súbitas e significativas. Essa volatilidade pode levar a ganhos ou perdas substanciais, dependendo das condições do mercado.
• Horas limitadas de negociação: A negociação de índices geralmente segue as horas de mercado da bolsa em que o índice está listado. Isso significa que os traders podem enfrentar limitações em relação ao momento em que podem entrar ou sair de posições, o que pode ser uma desvantagem para aqueles que preferem negociar fora do horário de mercado tradicional ou em mercados que operam 24 horas por dia, 7 dias por semana.
• Maior risco de lacunas: Como os índices não estão abertos 24 horas por dia, o risco de lacunas de mercado significativas é maior do que no mercado de câmbio. Alguns traders preferem, portanto, fechar suas posições antes do fechamento do mercado.
• Riscos de alavancagem: Embora a alavancagem possa ampliar os lucros, ela também aumenta o potencial de perdas substanciais. Traders inexperientes podem achar desafiador gerenciar os riscos associados à alavancagem.
• Falta de controle: Como os índices são compostos por várias ações, os traders têm pouco controle sobre o desempenho individual dos componentes. Mesmo se uma ação individual dentro de um índice tiver um desempenho excepcional, seu impacto no índice geral pode ser mínimo, ou vice-versa.
• Falta de análise fundamental: A negociação de índices geralmente depende mais da análise técnica do que da análise fundamental. Isso significa que os traders podem perder a oportunidade de usar informações financeiras fundamentais para tomar decisões de negociação.
• Custos de financiamento noturno: Se você mantiver uma posição aberta durante a noite, poderá estar sujeito a custos de financiamento noturno, que podem erodir seus lucros.

Conclusão

A negociação de índices é uma maneira popular de acessar os mercados financeiros e especular sobre o desempenho de um grupo de ações ou ativos sem a necessidade de possuí-los individualmente. É importante lembrar que a negociação de índices envolve riscos significativos e pode ser volátil, portanto, é essencial entender bem o mercado, desenvolver uma estratégia de negociação sólida e gerenciar adequadamente os riscos.

Muitos traders acham útil começar com uma conta de demonstração para praticar suas habilidades antes de negociar com dinheiro real. Além disso, buscar orientação de profissionais financeiros ou educadores experientes pode ser benéfico para aqueles que são novos na negociação de índices.